Основной причиной возникновения краткосрочных обязательств является обеспечение потребностей предприятия в денежных средствах в течение операционного цикла. Операционный цикл можно представить как процесс превращения денежных средств в покупки, продажи, счета к получению и обратно в денежные средства.
Большинство краткосрочных обязательств возникают вследствие поддержки данного цикла: счета к получению возникают вследствие покупки запасов, начисленные расходы - вследствие понесенных операционных затрат, а отсроченные доходы - вследствие авансовых платежей покупателей. Краткосрочные займы используются тогда, когда необходимы денежные средства в периоды избыточных уровней запасов или ожидания получения дебиторской задолженности. Иногда денежные средства тратятся на оплату текущей части долгосрочной задолженности, инвестиции в долгосрочные активы или выплату денежных дивидендов.
Неспособность управлять денежными потоками, связанными с краткосрочными обязательствами, может иметь серьезные последствия для предприятия. Например, если вовремя не оплатить требуемую сумму поставщикам, то они могут приостановить поставки, необходимые для деятельности компании. Неспособность оплачивать краткосрочные обязательства в течение продолжительного периода времени может привести к банкротству предприятия.
Для того чтобы оценить способность предприятия покрыть краткосрочные обязательства, часто применяются три показателя, описанные в предыдущих главах, а именно: оборотный капитал, коэффициент текущей ликвидности и коэффициент срочной ликвидности. Текущие обязательства являются основным элементом в данных показателях. Для правильного определения и управления краткосрочными обязательствами необходимо понимать, как они возникают, оцениваются, классифицируются и раскрываются.
Признание обязательств
При признании обязательств важным элементом является время. Неспособность отразить обязательство в определенном учетном периоде часто приводит к неспособности отразить расход. Это ведет к занижению расходов и завышению прибыли.Обязательство регистрируется в учете тогда, когда возникает задолженность по нему. Это правило применять труднее, чем может показаться. Когда в ходе операции компания обязуется выплатить в будущем определенную сумму денежных средств, возникает и признается обязательство, как в случае покупки товаров в кредит. Однако часто краткосрочные обязательства возникают не в ходе прямых операций.
Одной из основных причин использования корректирующих проводок в конце учетного периода является признание неучтенных обязательств. Среди этих начисленных обязательств - заработная плата и проценты к оплате. Другие обязательства, которые могут быть только оценены, такие, например, как налоги к оплате, тоже должны быть признаны, используя корректирующие проводки.
С другой стороны, часто компании заключают соглашения о будущих операциях. Например, компания может договориться о выплате 50 000 в год в течение 3 лет административному работнику; или компания, предоставляющая коммунальные услуги, может согласиться покупать неопределенное количество угля по определенной цене в течение следующих пяти лет. Эти контракты, хотя и являются обязывающими, не являются обязательствами, так как они относятся к будущим, а не к прошлым операциям. Так как нет существующей обязанности, обязательство не признается.
Оценка обязательств
Обязательства обычно оцениваются суммой денег, необходимой для оплаты долга, или справедливой рыночной стоимостью товаров и услуг, которые необходимо предоставить. Для большинства обязательств их сумма известна, но для некоторых она должна быть рассчитана. Например, торговец автомобилями, продающий легковой автомобиль с годичной гарантией, должен поставлять запчасти и обеспечивать обслуживание в течение года.
Обязательство определенно, потому что продажа состоялась, но сумма его должна быть еще подсчитана. Эти расчеты обычно основаны на прошлом опыте и предполагаемых изменениях в данной сфере бизнеса. Дополнительное раскрытие справедливой стоимости обязательств может быть необходимо в примечаниях к финансовой отчетности, как это будет описано далее.
Классификация обязательств
Классификация обязательств полностью соответствует классификации активов. Краткосрочные обязательства включают в себя долги и задолженность, погашение которых ожидается в течение года. В большинстве случаев они оплачиваются или за счет текущих активов или из денежных средств, полученных в результате деятельности предприятия.
Долгосрочные обязательства представляют собой задолженность, которую необходимо погасить через год или более, и предназначены для других целей. Они используются для финансирования долгосрочных активов, таких, например, как самолет. Данное разделение имеет большое значение, так как влияет на оценку ликвидности компании.
Раскрытие обязательств
Чтобы дать объяснение по некоторым счетам, могут понадобиться дополнительные раскрытия в примечаниях к финансовой отчетности. Например, если векселя к оплате компании составляют значительную сумму, то, возможно, в пояснительной записке следует отразить остатки, даты погашения, процентные ставки и другие характеристики данных долговых обязательств.
Какие-либо специфические кредитные договоры, такие, как документы коммерческого кредита (коммерческие бумаги) или кредитные линии, также должны быть раскрыты.
Категории краткосрочных обязательств
Краткосрочные обязательства подразделяются на две основные группы.
В отличие от долгосрочных, краткосрочные обязательства предприятия представляют из себя задолженность, которую компания должна погасить в ближайшее время.
К краткосрочным обязательствам можно относить все обязательства, которые не являются долгосрочными. А если быть точным, то те, срок погашения по которым менее 12 месяцев.
Краткосрочные обязательства предприятия состоят из:
- кредиторской задолженности;
- краткосрочных банковских кредитов;
- задолженности по налогам и заработной плате;
- задолженности по ценным бумагам.
То, что остается после выплаты краткосрочных обязательств (разница между текущими активами и обязательствами) составляет из себя оборотный капитал предприятия.
Причем тут следует понимать, что это все обязательства, которые ДОЛЖНЫ быть погашены, но это не значит, что они будут погашены в течение 12 месяцев. Если компания находится в тяжелой экономической ситуации, то возможны просрочки по погашению краткосрочных обязательств. И вот это уже сигнал! Если компания не может расплатиться со своими текущими долгами, то есть прибыль меньше долгов, то это шаг к банкротству. И если руководство не увеличит поток прибыли или не снизит долговую нагрузку, то все это может привести к катастрофическим результатам.
С другой стороны краткосрочные обязательства предприятия это очень необходимая статья для получения оборотных средств используемых в течении операционного цикла. Отличительной особенностью является то, что краткосрочный капитал может быть обращен в денежный эквивалент и быть использованным в течение одного периода. Наверное, все из вас сами или от рассказов знакомых знают, как руководство задерживало зарплату. Происходило это как раз по тому, что у компании было недостаточно оборотного капитала. То есть это как раз ситуация, когда изготовленную продукцию поставили покупателю, деньги за нее еще не получили, а зарплату уже платить надо. В этом случае краткосрочный банковский кредит на срок в 10-20 дней спасает ситуацию. Чаще всего компании пользуются овердрафтом, особенно если есть льготный период в течении которого компании не начисляются проценты за пользование деньгами банка.
Не нужно сравнивать краткосрочные обязательства предприятия с микрофинансированием, хотя схожие черты тут есть. Да, в обоих случаях деньги берутся, в случае если текущих средств не хватает, и берутся они под проценты. Но, в отличие от клиентов «бысроденег», компании используют краткосрочные обязательства для того, что бы не использовать свои деньги для оборотного капитала.
Обычный клиент МФО берет займ потому, что ему срочно нужны деньги, а в других местах ему уже не дают. И он готов брать их под любые, даже космические проценты! Компания же кредитует себя за счет чужих средств. Причем в большинстве своем, либо без процентов (кредиторская задолженность поставщикам), либо с небольшими процентами за пользование чужими средствами.
Стоит понимать, что для компаний наличие краткосрочных обязательств это нормальный режим работы. Кому то должны они, а кто-то должен им (например, клиент не оплатил за отгруженный товар).
Долгосрочные обязательства
В указанном разделе показывается информация о долгосрочных обязательствах организации. Долгосрочными являются обязательства, срок погашения которых превышает 12 месяцев или продолжительность операционного цикла, если он превышает 12 месяцев
Заемные средства
По данной строке показывается информация о долгосрочных кредитах и займах, привлеченных организацией (срок погашения которых на отчетную дату превышает 12 месяцев).
Отсчет 12 месяцев начинается с первого числа календарного месяца, следующего за тем месяцем, в котором кредиты и займы были отражены в бухгалтерском учете.
Задолженность предприятия по кредитам и займам указывается с учетом начисленных процентов.
Отложенные налоговые обязательства
Под отложенными налоговыми обязательствами понимается та часть отложенного налога на прибыль, которая должна привести к увеличению налога на прибыль, подлежащего уплате в бюджет в следующем за отчетным или в последующих отчетных периодах (ПБУ 18/02).
Отложенные налоговые обязательства отражаются в бухгалтерском учете по кредиту счета 77 "Отложенные налоговые обязательства".
Оценочные обязательства
По этой строке отражаются резервы, учитываемые на счете 96 «Резервы предстоящих расходов» на:
Предстоящую оплату отпусков работникам;
Выплату ежегодного вознаграждения по итогам работы за год;
Ремонт основных средств, затраты на ремонт предметов, предназначенных для сдачи в аренду по договору проката и т. п.;
Прочие долгосрочные обязательства
В составе прочих долгосрочных обязательств, срок погашения которых превышает 12 месяцев, могут числиться кредиторская задолженность и обязательства, учитываемые на следующих счетах бухгалтерского учета:
60 "Расчеты с поставщиками и подрядчиками" - в части задолженности перед поставщиками и подрядчиками (по оплате полученных от поставщиков и подрядчиков товаров, работ, услуг, включая обязательства по коммерческим кредитам);
62 "Расчеты с покупателями и заказчиками" - в части задолженности перед покупателями и заказчиками (в случае получения предварительной оплаты под поставку продукции, товаров, работ, услуг, а также задолженность по коммерческим кредитам);
68 "Расчеты по налогам и сборам" - в части долгосрочной задолженности по налогам и сборам;
69 "Расчеты по социальному страхованию и обеспечению" - в части долгосрочной задолженности по страховым взносам;
76 "Расчеты с разными дебиторами и кредиторами" - в части прочей долгосрочной кредиторской задолженности и обязательств.
Раздел V «Краткосрочные обязательства»
Краткосрочными являются обязательства, срок погашения которых не превышает 12 месяцев после отчетной даты или продолжительности операционного цикла, если он превышает 12 месяце
Заемные средства
По данной строке показывается информация о займах и кредитах, привлеченных организацией, срок погашения которых не превышает 12 месяцев после отчетной даты.
Задолженность по краткосрочным кредитам и займам, как и по долгосрочным, приводится с учетом процентов, которые организация должна уплатить в отчетном периоде.
Кредиторская задолженность
По этой строке показывается краткосрочная кредиторская задолженность организации: перед поставщиками и подрядчиками, задолженность по оплате труда, задолженность перед бюджетом по налогам и сборам, перед государственными внебюджетными фондами (взносы по обязательному пенсионному, социальному и медицинскому страхованию и страхованию от несчастных случаев и профессиональных заболеваний).
Доходы будущих периодов
По данной строке отражают доходы организации, которые получены в отчетном году, но относятся к будущим периодам.
Оценочные обязательства (см. выше)
Прочие обязательства
Остальные краткосрочные обязательства, которые нельзя отнести к предыдущим статьям баланса, следует отразить по данной строке.
БАЛАНС Пассива Бухгалтерского баланса
Показатель этой строки представляет собой сумму показателей по всем разделам Пассива баланса и отражает общую стоимость пассивов организации. Значение данной строки характеризует валюту баланса.
Суммарная задолженность юридического лица по займам и кредитам, полученным на срок до одного года или одного балансового периода.
Выполнение этих обязательств производится исключительно за счет имеющихся у компании текущих активов. Разница сумм активов и обязательств составляет оборотный капитал юридического лица.
Сущность краткосрочных долговых обязательств
Руководством большинства компаний решение неотложных задач осуществляется при помощи привлечения сторонних источников финансирования. Как правило, это займы и кредиты, ограниченные небольшим (не более 12 месяцев) временным промежутком погашения. Исходя из этого обстоятельства, выплаты по краткосрочны долгам — задача первостепенной важности, поскольку суммы краткосрочных кредитов (займов) даже после их зачисления на счет не становятся собственностью компании. Заемщик может лишь использовать их в течение ограниченного периода времени. По сути, это обыкновенный заемный капитал.
Являясь одной из известных форм кредитных средств, обязательства, ограниченные во времени исполнения, характеризуются следующими особенностями:
- Направление и характер деятельности компании в определенном сегменте рынка формируют суммарный объем краткосрочных обязательств (далее по тексту КО). Динамичное производство и растущие масштабы продаж производимой продукции требуют значительного увеличения планируемых расходов. Эта величина, определяемая термином «коэффициент финансового левериджа», инициирует и рост потребности в заемном (кредитном) капитале.
- Наличие у юридического лица КО формирует своего рода источник бесплатного заемного капитала.
- Суммарный объем краткосрочных долговых обязательств стабильно влияет на продолжительность финансового цикла юридического лица. Точнее, на размер капитала, предназначенного для комплектования оборотных фондов. Чем дальше дата погашения обязательств, тем меньше сумма привлеченных средств необходима компании для покрытия первоочередных нужд.
- Перспективный прогноз КО носит, как правило, исключительно оценочный характер, поскольку подавляющую часть основных начислений таких обязательств достаточно сложно рассчитать. Это связано с неопределенностью магистральных параметров функционирования компании.
- Периодичность совершения платежей по погашению начислений напрямую формирует объем КО и позволяет определять возможность и степень регулирования финансовых источников.
- Погашение КО производится за счет ресурсов, использующихся в повседневной деятельности юридического лица. И этот фактор — главная отличительная особенность краткосрочных обязательств. Кроме того, радикальным признаком капитала, полученного по краткосрочной долговой ответственности, является возможность его обращения в денежный эквивалент, использование которого производится в течение года, или одного балансового периода.
Составляющие краткосрочных обязательств
В отчетности по долговым обязательствам указываются все заемные средства компании. Оформление краткосрочной ответственности производится с непременным учетом нижеперечисленных компонентов:
- кредиторская задолженность;
- средства, занятые на продолжительный срок, при условии возврата какой либо их части в течение года;
- условная оплата;
- налоговые отчисления;
- долговые обязательства, оформленные как «до востребования»;
- незаработанные доходы компании;
- депозиты, размещенные на временной промежуток не более одного года;
- дивиденды по акциям, выплачиваемые владельцам;
- векселя со сроком погашения менее года.
- задолженности, дата погашения которых наступает менее чем через двенадцать месяцев.
Краткосрочные обязательства условно классифицируют по трем основным категориям.
Раздел V бухгалтерского баланса состоит из шести строк. В данном разделе надо отразить информацию об обязательствах организации со сроком погашения менее 12 месяцев после отчетной даты. По строкам раздела V, в частности, отражают сумму краткосрочных заемных средств, размер задолженности, сумму доходов будущих периодов и прочих краткосрочных обязательств.
Рассмотрим порядок заполнения строк V раздела бухгалтерского баланса.
строка 1510, строка 1520, строка 1530, строка 1540, строка 1550
Строка 1510 «Заемные средства»
Строка 1510посвящена заемным средствам. По сути здесь надо отражать те же данные, что и в строке 1410 - только она заполняется в отношении краткосрочных кредитов и займов (со сроком погашения не более 12 месяцев после отчетной даты). В балансе нужно показать не только саму сумму займа (кредита), но и проценты, которые по нему должна заплатить организация по условиям договора.
В строку 1510 переносят кредитовое сальдо счета 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам», не погашенное на 31 декабря отчетного года.
Строка 1520 «Кредиторская задолженность»
По строке 1520 надо показать сведения обо всей краткосрочной кредиторской задолженности организации. То есть это долги:
- перед поставщиками и подрядчиками,
- перед бюджетом и внебюджетными фондами по уплате налогов и страховых взносов;
- перед персоналом (например, по начисленной и не выплаченной заработной плате);
- перед учредителями по не выплаченным доходам от долевого участия.
Если сумма какого-либо долга является существенной, ее можно дополнительно расшифровать. Для этого баланс дополняют соответствующими строками (например, 1521 «Задолженность перед поставщиками и подрядчиками», 1522 «Задолженность по налогам и сборам» и т. д.).
Строка 1530 «Доходы будущих периодов»
По строке 1530 надо показать сумму целевого предоставленного на срок не более 12 месяцев после отчетной даты, стоимость безвозмездно полученного имущества, не включенную в состав прочих доходов организации и другие предстоящие поступления (например, разницу между суммой, которую нужно взыскать с виновных лиц за недостачу, и балансовой стоимостью утраченного имущества).
Чтобы заполнить строку 1530, надо взять кредитовое сальдо счета 98 «Доходы будущих периодов» и сложить его с кредитовым сальдо счета 86 «Целевое финансирование» (в части грантов, технической помощи и пр., полученных на срок, не превышающий 12 месяцев после отчетной даты).
Строка 1540 «Оценочные обязательства»
В строке 1540необходимо показать информацию о краткосрочных оценочных обязательствах организации. Например, на оплату отпусков или выплату вознаграждений за выслугу лет. Заполнять данную строку баланса надо по тому же принципу, что и строку 1430. Разница в том, что в строку 1540 переносят кредитовое сальдо счета 96 «Резервы предстоящих расходов» в части обязательств со сроком погашения не больше 12 месяцев после отчетной даты.
Строка 1550 «Прочие обязательства»
В строку 1550 вносят данные о прочих краткосрочных обязательствах организации. Здесь можно показать сведения о несущественных обязательствах компании, которые не отражены в строках 1510-1540 раздела V бухгалтерского баланса.
Например, целевое финансирование, полученное организациями-застройщиками от инвесторов. При этом застройщик должен передать инвесторам построенный объект в течение года или меньше. Соответственно в строку 1550 баланса вписывают кредитовое сальдо счета 86 «Целевое финансирование» (в части упомянутых средств) и 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» (в части не отраженной в других строках пассива баланса).
