Стоп-заявка. Как избежать несрабатывания стоп лосс заявки? Выставление стоп лимит и проскальзывания в квике (quik)

Система трейдинга QUIK предоставляет возможность оперировать сделками посредством стоп-заявок. Стоп-заявка в QUIK это заявка со стороны участника финансового рынка, имеющая дополнительные условия, которые определяют момент постановки в ТС (торговую систему).

Все имеющиеся условные заявки поступают на серверное оборудование системы QUIK и находятся на хранении до тех пор, пока не наступят заданные условия. Сервер QUIK постоянно отслеживает исполнение стоп-заявок на предмет их срабатывания. Как только время её исполнения истекает, система даёт сигнал бирже, на активацию лимитированной заявки.

Типы условных заявок

Рассмотрим, какие существуют типы условных заявок. Программа QUIK предлагает трейдерам следующие типы условных заявок:

• Условные заявки Стоп-Лимит .
• Условные заявки Тейк-Профит.
• Условная заявка Стоп-Лимит и Тейк-Профит .
• Условная заявка стоп со связанной заявкой.

Рассмотрим каждую заявку отдельно.

Условные заявки Стоп-лимит

Эта стоп-заявка в QUIK применяется для того, чтобы ограничить убытки. В свою очередь в её настройках нужно задать три параметра:

1. Выбрать тип (на покупку или продажу).
2. Поставить цену условия.
3. Установить цену заявки. Если выполнится цена условия, то на биржу отправится обычная заявка. Примечательно то, что реальная цена должна отличаться от цены условия в худшую сторону, поскольку имеется небольшая задержка между срабатыванием условий, а также отправкой заявки.

Стоп-заявка на продажу запуститься в действие только тогда, когда цена переместиться ниже ценового условия. То есть, эта заявка должна находиться выше, чем цена условия.

Рассмотрим, на примере Stop-лимит заявки на продажу. Предположим, участник бирже купил USD по цене 65 руб/$. С целью продать подороже. Ограничение по цене он выставил на отметке 63 руб/$.

Чтобы запустить в действие данное ограничение, он выставляет стоп-лимит на sell с ценой 63 руб/$. А также по цене 62,95 руб/$. Таким образом, в случае, если цена двинется ниже отметки 63 руб/$., тогда сработает простая лимитированная заявка на продажу по цене 62,95 руб/$.

Теперь рассмотрим пример заявку стоп-лимит на покупку. Один из участников биржи решил продать USD по 64 руб/$. И он ждет еще большего снижения цены. Убытки трейдер думает ограничить на уровне 65 руб/$.

Таким образом, ему нужна стоп-заявка в QUIK на покупку с ценой активации 65 руб/$., а также ценой 65,05 руб/$. В итоге, если цена вырастет выше 65 руб/$, тогда на биржу поступит лимитированная заявка на buy 65,05 руб/$.

Условные заявки Тейк-профит

Данный тип заявок используется участниками биржевого рынка, чтобы вовремя зафиксировать прибыль .

Отметим, что стоп-заявка в QUIK данного вида выручает в тех случаях, когда цена движется в нужном для трейдера направлении и ему заранее известно, куда, примерно, может дойти цена.

Подчеркнем, что стоп-заявка Тейк-Профит имеет 4 параметра:

• Цену заявки.
• Защитный спред . Он задается в пунктах или ценовых единицах либо же в процентах. Данный подпункт необходим, чтобы исключить проскальзывания на рынке.
• Выбираем тип заявки (на покупку либо продажу).
• Отступ от максимума. Задаётся в процентах либо в ценовых единицах.

На биржу поступает простая лимитированная заявка, как только котировки достигают заявки и сразу же отскакивают от установленного ценового уровня. Правда, она несколько хуже для нас, поскольку учитывается размер защитного спреда.

Распишем все шаги на заявку Тейк-Профит:

1. Действительная цена актива добирается до цены условной заявки, которая выставляется на максимум хода цены.
2. После активации первого шага, цена отскакивает от достигнутой цели на расстояние, превышающее отступ от максимума. Параллельно с этим на сервер поступает простая лимитированная заявка по худшему для трейдера курсу, так как в ней учтен размер защитного спреда.

Рассмотрим отдельно взятый пример заявки тейк-профит.

Пусть создание стоп-заявки тейк-профит на продажу будет с курсом 79. Защитный спред и отступ от максимума задали 1 рубль. Сперва курс доллара на бирже наблюдался на отметке 78 рублей.

Затем цена стала стремительно расти, показав нам новое значение – 81. Это превышает цену, по которой была открыта наша заявка. Затем курс упал до 80,1. Спустя время он снизился еще больше, до 76.

Потом на рынок поступит обычная лимитированная заявка по цене 75. Почему, потому что здесь ещё учитывается отступ от величины максимума.

Условная заявка Стоп-Лимит и Тэйк-Профит

Эта стоп-заявка включает в себя еще две заявки. Одна Тейк-Профит, а вторая Стоп-Лимит.

После срабатывания какой-то одной заявки, вторую нужно удалить. То есть, при срабатывании Тейк-Профита, трейдер будет в прибыли. Когда же сработала заявка Стоп-Лимит, тогда наблюдается убыток. Нет никакого смысла во второй заявке, если активировалась первая. Она автоматически снимется.

При частичном срабатывании одной заявки, количество лотов во второй заявке уменьшается на количество сработавших лотов.

Условная заявка стоп со связанной заявкой

Данный тип стоп-заявки предоставляет право создать заявку Стоп-Лимит, а также классическую лимитированную заявку.

Здесь точно также действует правило: когда срабатывает одна, вторая попросту удаляется . Если сработает одна заявка, количество лотов уменьшится во второй заявке на число сработавших лотов.

Посредством условных заявок Тейк-Профит доступно закрывать ранее открытые стоп-ордера, а также открывать новые позиции.

Удобнее всего открывать их посредством условных заявок Тейк-Профит. В рамках безоткатного движения котировок, в какую либо из сторон можно открыть сделку по выгодной цене.

Важно!

Если рассматривается стоп-заявка в QUIK на покупку, желательно назначать цену, по которой будет выполнена покупка на 2-3 пункта больше, чем стоп-цена . Так заявка обязательно выполниться, если в дальнейшем цена продемонстрирует рост.

Чтобы ввести стоп-заявку на продажу, лучше, если цена заявки будет назначена на 2-3 пункта меньше, чем стоп-цена.

Всегда несколько раз сопоставьте тип стоп-заявки и направление действующей цены. Это позволит в дальнейшем не вводить стоп-заявки по наступившим ценам.

Как переместить стоп-заявку в Квике, если, к примеру, нужно срочно уехать? Делается это просто. Выставляется дата экспирации с учетом отсутствия трейдера, а потом ставится птичка в окошке “Переносить заявку” . То есть, она будет переносится каждые новые сутки до тех пор, пока не закончится выставленный срок экспирации.

Не менее актуальным темой остается вопрос, как снять стоп заявку в QUIK?

Отметим, что сделать это можно посредством горячей клавиши. Открываем “таблицу стоп-заявок” выделяем ту строку с нашей стоп-заявкой, которая нуждается в удалении. В колонке “Состояние” она должна быть активной. Жмем клавиши (Ctrl+D) и выделенная условная заявка тут же будет снята.

Условная заявка – это такая заранее подготовленная лимитированная заявка, которая передается на биржу только при наступлении особого условия (например, достижения определенного уровня цены – «стоп-цены»). Условные заявки используются в основном для ограничения убытков в случае, если рыночная ситуация изменяется в сторону, противоположную вашим ожиданиям.

Например, вы приобрели ценную бумагу по текущей рыночной цене в расчете на ее дальнейший рост. Однако, если ваши прогнозы не сбудутся, и ценная бумага начнет падать в цене, вы собираетесь закрыть вашу позицию по цене немного ниже текущей. Если вы просто выставите обычную лимитированную заявку на продажу по цене ниже, чем текущая рыночная цена, она сразу же исполнится. В этом случае вам понадобится выставить условную заявку, которая сработает только в том случае, когда цена упадет до определенного уровня, который называется «стоп-ценой».

В отличие от лимитированных или рыночных заявок, условные заявки не передаются на биржу сразу, а хранятся на сервере брокера до наступления особых условий, которые вы задаете сами. Как следствие, условные заявки не снимаются автоматически по окончании торговой сессии (за редкими исключениями), подобно лимитированным или рыночным заявкам, а могут быть действительны неограниченное количество времени в зависимости от ваших условий.

В программе QUIK вы можете выставлять следующие виды условных заявок:

1. «Стоп-лимит» - самый популярный тип условной заявки. При наступлении условия, на биржу отправляется лимитированная заявка. Назначение заявки типа «стоп-лимит»: ограничение величины убытков при изменении цен сделок в сторону, противоположную ожидаемой.

1. «Стоп-цена по другой бумаге» - заявка типа «стоп-лимит», условие стоп-цены которой проверяется по одному инструменту, а в исполняемой лимитированной заявке указывается другой инструмент. Такой тип условных заявок используется в торговых стратегиях, когда сигналом к совершению сделки с одним инструментом является изменение котировок другого инструмента (например, фьючерса на акцию, или какого-либо индекса)
   Пример: Акции Газпрома в программе QUIK можно приобрести сразу на двух площадках – на бирже ММВБ и в системе гарантированных котировок РТС (СГК РТС). Предположим, вы приобрели Газпром на рынке СГК и собираете выставить «стоп-лимит» заявку на тот случай, что конъюнктура на рынке изменится не в вашу пользу и акции Газпрома начнут падать в цене. Поскольку ликвидность рынка акций Газпрома на ММВБ выше, чем ликвидность рынка акций Газпрома на СГК, логично предположить, что в случае каких-то изменений на рынке, цена акций на ММВБ отреагирует быстрее. Поэтому будет рационально выставить условную заявку со стоп-ценой по другой бумаге, где условие стоп-цены будет проверяться по цене инструмента на ММВБ, а в исполняемой лимитированной заявке будет указан инструмент на СГК РТС.
2. «Со связанной заявкой» – это комбинированная заявка, состоящая из двух одинаковых заявок по одному и тому же инструменту: первая заявка типа «стоп-лимит», вторая – обычная лимитированная заявка. При исполнении одной из заявок вторая снимается, т.е. одна заявка отменяет другую. Такой тип заявок используется для закрытия позиции. Обычная заявка предназначена для планового закрытия позиции, а стоп-лимит - для ограничения возможных убытков от противоположного движения цены. В случае выставления связанной заявки, для исполнения лимитированной и стоп-заявки средства блокируются только один раз, и при закрытии позиции в одну сторону связанная с ней заявка автоматически снимается.

При исполнении стоп-заявки, связанная лимитированная заявка снимается полностью. При частичном исполнении связанной заявки стоп-заявка может либо сниматься полностью, либо уменьшаться на величину исполненной части связанной заявки, в зависимости от выбранных условий в заявке. Данный тип заявки действителен только до конца текущей торговой сессии.
Пример: вы приобрели акции Газпрома по текущей рыночной цене. вы хотите закрыть позицию, если цена вырастет на 10%. С другой стороны, вы хотите выставить условную заявку типа «стоп-лимит» с условием исполнения «падение цены на 2% и более», на случай неблагоприятного изменения рыночной конъюнктуры. Допустим, вы просто выставите лимитированную заявку на продажу по цене на 10% выше текущей и одновременно стоп-заявку на продажу со стоп-ценой на 2% ниже текущей рыночной ценой. Что произойдет в том случае, если в течение короткого промежутка времени рынок упадет на 2%, а потом стремительно вырастет на 12%? В этом случае, сначала исполнится ваша стоп-заявка (вы закроете позицию), а потом исполнится лимитированная заявка на продажу и вы окажетесь в короткой позиции на растущем рынке. В такой ситуации рекомендуется выставлять заявку «Со связанной заявкой», чтобы в случае исполнения одной из двух ваших заявок другая сразу же отменялась.
1. «Тэйк-профит» – это заявка с условием вида «не продавать бумаги, если цена растет, и продать, если цена упадет на столько-то процентов (или «пипсов» - ценовых пунктов) от достигнутого максимума». Для закрытия «коротких» позиций условие обратное - «купить, если цена вырастет относительно минимума». Практически этот тип условных заявок представляет собой «стоп-лимит» заявку, стоп-цена которой увеличивается по мере роста рынка (в случае заявки на продажу) или уменьшается по мере падения рыночной цены (в случае заявки на покупку). Такой тип условных заявок еще называют «трейлинг стоп» (trailing) – т.е. скользящий.

Условная заявка типа «Тэйк-профит» имеет два дополнительных параметра:

• Цена активации - значение цены сделки, при достижении которой начинается проверка условий тэйк-профита. Начиная с этого момента будет проверяться условие максимума / минимума, и колебания цены на меньших уровнях не приведут к преждевременному исполнению условной заявки.
• Защитный спрэд - дополнительная разница цены между ценой исполнения тэйк-профита и ценой порождаемой им заявки. Поскольку условные заявки обычно ставятся на критических ценовых уровнях, то их достижение может вызвать стремительное движение цен. Для того, чтобы заявка гарантированно исполнилась, ее цена должна опережать движение цен, то есть быть на несколько пунктов меньше (для коротких позиций - больше) назначенной цены-условия.

«По исполнению активной заявки» - такая условная заявка активируется только в случае исполнения другой заявки с определенным номером. Заявка «по исполнению» может быть как стоп-лимитом, так и тэйк-профитом. Такой тип заявки используется для ограничения убытков или фиксирования максимальной прибыли в том случае, если ваша лимитированная заявка еще не исполнилась и неизвестно, исполнится ли вообще. Количество заявок «по исполнению», относящихся к одной активной заявке, может быть любым. Пример использования заявки «по исполнению»: вы выставляете лимитированную заявку на покупку акций Газпрома по цене 290 руб., при текущей рыночной цене 295 руб. Если заявка исполнится, то вы должны поставить заявку типа «стоп-лимит» или «тейк-профит» для того, чтобы ограничить свои убытки в случае неблагоприятного изменения цен.

Условные заявки отображаются в специальной таблице стоп-заявок . Создать таблицу можно выбрав в разделе «Торговля» главного меню пункт «Стоп-заявки» или на панели инструментов нажать кнопку . Эта таблица практически аналогична таблице обычных (лимитированных или рыночных) заявок, но помимо стандартных параметров, в этой таблице следуют обратить внимание еще и на эти столбцы:

• Тип стоп-заявки - «Стоп-лимит», «СЦ по др. бумаге» (стоп-заявка, в которой условие стоп-цены проверяется по другому инструменту), «Со связ. заявкой» (стоп-заявка, связанная с лимитированной заявкой одинаковой направленности и объема), «Тэйк-профит», «Стоп-лимит по заявке» (стоп-лимит, выставляемый по исполнению заявки), «Тэйк профит по заявке» (тэйк-профит, выставляемый по исполнению заявки)
• Бумага стоп-цены - инструмент по которому проверяется условие (для заявок типа «стоп-цена по другой бумаге»)
• Направление стоп-цены (заявка отправляется на бирже в случае, если цена последней сделки будет больше либо равна стоп-цене или меньше либо равна стоп-цене)
• Стоп-цена

Создать условную заявку можно одним из следующих способов:

Диалоговое окно «Ввод стоп-заявки» в зависимости от настроек может иметь полную или упрощенную форму. Условная заявка, формируемая с помощью упрощенной формы, имеет тип «стоп-лимит» и действительна в пределах текущей торговой сессии. С помощью полной формы ввода заявки можно формировать стоп-заявки разных типов.

Чтобы окно «Ввод стоп-заявки» открывалась в полной форме, нужно в разделе «Настройки» главного меню выбрать пункт «Основные», в появившемся диалоговом окне «Настройки клиентского места» выбрать вкладку «Транзакции» и снять галочку напротив пункта «Упрощенная форма ввода».

Упрощенный вариант формы ввода стоп-заявки выглядит следующим образом (см.рис.30):

Рис.30. Упрощенный вариант формы ввода стоп-заявки.

Чтобы выставить упрощенную стоп-заявку нужно заполнить следующие параметры диалогового окна «Стоп-заявка»:

1. «Инструмент» – как обычно, это поле обычно заполняется автоматически. В тех случаях, когда этот параметр приходится заполнять вручную, можно воспользоваться контекстным поиском (по первым буквам), предварительно включив его в настройках.
2. «Торговый счет» – код вашего торгового счета, в отношении которого делается поручение. Если за вами закреплен один счет, то поле заполнится автоматически.
3. «Условие активации заявки» – здесь вам необходимо выбрать «Покупка» или «Продажа» и указать значение стоп-цены. Опция «если цена >=» или «если цена «Цена» – цена той заявки, которая будет отправлена на биржу, если стоп-заявка сработает (выполнится условие). Поскольку стоп-заявки обычно устанавливаются на психологически важных ценовых уровнях и их исполнение связано с сильным движением цен, рекомендуется ставить значение цены несколько ниже значения стоп-цены в случае стоп-заявки на продажу или несколько выше в случае стоп-заявки на покупку. Иначе возможно так называемое «проскальзывание», когда при срабатывании условной заявки цена инструмента уже довольно сильно изменилась и отправленная на биржу заявка на покупку или продажу не успевает исполниться и встает в очередь.

В случае, если вы используете условные заявки только типа «стоп-лимит», рекомендуется пользоваться упрощенной формой окна ввода стоп-заявок, так как в данном случае окно занимает меньше места на экране, а меньшее количество параметров позволяет сэкономить время при выставлении условной заявки.

Полная форма диалогового окна «Ввод стоп-заявки» выглядит так в свернутой форме (см.рис.31)

Рис.31. Полная форма диалогового окна «Ввод стоп-заявки» в свернутой форме.

Рис.32. Полная форма диалогового окна «Ввод стоп-заявки» в расширенной форме.

и так в расширенной форме (см.рис.32). Развернуть диалоговое окно можно с помощью кнопки «Больше >>», кроме того, оно автоматически открывается в расширенной форме в случае выбора некоторых типов стоп-заявок. Свернуть окно можно с помощью кнопки «Меньше

Полная форма окна «Ввод стоп-заявки» требует заполнения следующих полей:

1. «Тип стоп-заявки» – выбор одного из возможных типов условных заявок (которые мы рассмотрели выше). В случае выбора определенных типов заявок становятся активными те поля, которые относятся только к этому типу заявок (Например, в случае выбора типа заявки «тейк-профит» становится активным поле «выставить «take profit»»). В некоторых случах окно автоматически принимает расширенную форму.
2. «Срок действия» - срок действия заявки. Если указать значение «сегодня», то поручение будет действительно до конца текущей торговой сессии. Кроме того, можно указать конкретную дату, по которую заявка будет действительна, выбрав пункт «по..» и дату снятия заявки, или выбрать значение «до отмены», тогда заявка будет действительна практически бесконечно до тех пор, пока вы сами не отмените ее. Этот выбор работает для всех типов условных заявок, кроме стоп-заявки «со связанной заявкой», которая действительна только в течение текущей торговой сессии.
3. «Инструмент» – выбор инструмента.
4. «Торговый счет» – код вашего торгового счета.
5. «Условие активации заявки» – выбор «Покупка» или «Продажа» и ввод значения стоп-цены. Параметр «если цена =») определяется автоматически для всех типов заявок, кроме заявок типа «с условием по другой бумаге».ля заявки на покупку: цена последней сделки стала >= стоп-цены. Значение стоп-цены указывается в окне справа от выбора условия.
6. «Цена» – цена заявки, которая будет отправлена на биржу при наступлении условия.
7. «Количество» - количество бумаг, выраженное в лотах.
8. «Код клиента» – идентификатор клиента в системе QUIK.
9. «Поручение» – текстовый комментарий к заявке.

В расширенной форме диалогового окна «Ввод стоп-заяки» (которое разворачивается нажатием кнопки «Больше>>») вам доступны еще другие параметры:

1. «Брать стоп-цену для инструмента» - это поле будет активно в том случае, если вы выбираете тип условной заявки «Стоп-цена по другой бумаге». В этом случае здесь вы должны указать инструмент и класс инструмента, по которому будет отслеживаться исполнение условия. В этом случае в поле «Условие активации заявки» указывается цена именно этого инструмента!
   Например, вы хотите купить обыкновенные акции ОАО «Газпром» на рынке СГК РТС в том случае, если цена обыкновенных акций ОАО «Газпром» на ММВБ достигнет цены в 300 руб. за акцию. В этом случае, в поле «Инструмент» вы выбираете «Газпром» на СГК РТС, в поле «Брать стоп-цену для инструмента» - «Газпром» на ММВБ, в поле «Условие активации стоп-заявки» - цену в 300 руб. для акций Газпрома на ММВБ, а в поле «Цена» - цену лимитированной заявки, которая будет отправления на биржу РТС в случае выполнения условия. (Помните, в данном случае лучше выставлять заявку по более высокой цене – например, в нашем случае по 303 рубля за акцию).
2. «выставлять связанную заявку на покупку (продажу) по цене..» - это поле становится активным в случае выбора условной заявки типа «Со связанной заявкой». Здесь вы должны установить цену исполнения связанной лимитированной заявки. По сути это просто цена лимитированной заявки, которая будет выставлена одновременно с выставляемой вами условной заявкой.
3. «При частичном исполнении связанной заявки снять стоп-заявку» – если флаг установлен, то при частичном исполнении связанной лимитированной заявки стоп-заявка снимается снятой. Если флаг снят, то при частичном исполнении связанной заявки объем стоп-заявки уменьшается до величины неисполненного остатка лимитированной заявки.
   Например, вы выставляете стоп-заявку на продажу 100 лотов обыкновенных акций РАО ЕЭС со связанной заявкой. В этом случае одновременно выставляется две заявки: стоп-заявка на продажу 100 лотов по цене чуть ниже текущей рыночной цены и лимитированная заявка на продажу 100 лотов по цене выше текущей рыночной цены. Допустим, акции начали расти в цене и ваша лимитированная заявка исполнилась частично на 50 лотов. В этом случае, если вы установили флаг «При частичном исполнении связанной заявки снять стоп-заявку» то ваша стоп-заявка будет снята, если нет – то количество бумаг в стоп-заявке изменится и составит 50 лотов.
4. «выставить «take profit» - это поле становится активным при выборе типа заявки «Тэйк-профит». Здесь вам необходимо установить два параметра:
   • «Брать отступ от max (min)» – устанавливает значение отступа от максимума (на продажу) или минимума (на покупку) цены последней сделки, при достижении которого на биржу будет отправлена лимитированная заявка. Значение отступа может указываться как в виде отклонеия цены, так и в процентах.
   • «Установить защитный спрэд» – устанавливает дополнительную разницу между ценой заявки и ценой, при которой выполняется условие стоп-заявки и заявка отправляется на биржу. Мы уже говорили о том, что в случае сильного движения цен лимитированная заявка может «опоздать» на биржу и оказаться в биржевом «стакане» уже после того, как цены ушли далеко вверх или наоборот вниз. В этом случае необходимо устанавливать цену исполнения стоп-заявки несколько меньше (в случае продажи) или несколько больше (в случае покупки), чем цена срабатывания. Защитный спрэд как раз и составляет эту разницу и предназначен для того, чтобы установить цену создаваемой заявки заведомо исполнимой.

   Пример использования заявки типа «Тэйк-профит»: Предположим, что куплены акции Газпрома по 300 р., и вы планируете продать их по цене не ниже 330 рублей (т.е. вы хотите, чтобы стоп-заявка была активной только в том случае, если цена больше 330 руб.)

   В этом случае вам нужно поставить заявку типа «тэйк-профит» на продажу, в котором в поле «условие активации заявки» указывается цена 330 р.

   Также вам необходимо указать два дополнительных параметра:

   • «отступ от max» - этот параметр указывает, на сколько цена последней сделки может стать ниже последнего максимума цены,
   • «защитный спрэд» - насколько меньше цены срабатывания тэйк-профита будет цена лимитированной заявки на продажу, которая будет отправлена на бирже.
   Предположим, что вы задаете «отступ от max» = 5 руб., а «защитный спрэд» = 2 руб. Допустим, что ваши ожидания оправдались, и рынок пошел в выгодную для нас сторону, т.е. растет. Цена достигла 330 р. - на этой точке заявка «тэйк-профит» активируется и программа начинает проверять, будет расти цена дальше, или нет. При этом она проверяет, не стала ли цена последней сделки по бумаге ниже, чем разница «последний максимум цены»-«отступ от max».

   Предположим, цена растет и достигла 340 руб., после чего упала до 336 руб. и опять начала расти. Тэйк-профит в этом случае не превратится в лимитированную заявку - ведь цена упала от максимума всего на 4 руб., а вы задали параметр «отступ от max» = 5 руб., т.е. условие исполнения достигнуто не было.

   Дальше цена выросла до 350 руб. и упала до 345 руб. - вот тут ваша заявка «тэйк-профит» активируется и на биржу будет отправлена лимитированная заявка на продажу с ценой, вычисляемой по следующей формуле:
   «текущая цена последней сделки» - «защитный спрэд»
   Т.е. цена заявки на продажу будет 345–2=343 руб.. «Защитный спрэд» нужно указать для защиты от «проскальзывания» рынка ниже цены отправляемой во время срабатывания тейк-профита лимитированной заявки.

   Для ситуации с покупкой все выполняется с точностью «до наоборот».

Если для какого-то типа условной заявки не предусмотрен один из пунктов заявки, то он становится «серым» (неактивным).

Снять или заменить условную заявку можно в таблице стоп-заявок точно так же, как и обычную (лимитированную или рыночную) заявку в таблице заявок.

Опытные трейдеры достаточно часто говорят о том, что прибыль в биржевой торговле - это производная от степени контроля трейдером собственных рисков, благо риски являются не просто «данностью», а величиной контролируемой и поддающейся управлению. Причём одним из самых простых и распространенных способов контроля риска является выставление стоп-заявок, которых существует несколько видов: со связанной заявкой, стоп-лимит, стоп-цена по другой бумаге, тейк-профит, тейк-профит и стоп-лимит. Причём самыми популярными являются заявки стоп-лимит и тейк-профит, о которых и пойдет речь в данной статье.

Рис. 1. Виды стоп-заявок

Стоп-лимит в QUIK

Стоп-лимит - это тип заявки, который и ассоциируется с выставлением стоп-лоссов. Но это не единственная задача данного типа заявок, анаиболее часто используемая функция. Дело в том, что с помощью лимитных заявок (обычных лимиток, не стоп-заявок) можно только поставить заявку на покупку ниже рынка и на продажу выше рынка, причём эти заявки будут видны всем (так как будут присутствовать в стакане). Поставить же заявку на продажу ниже рынка и на покупку выше рынка (наоборот) с помощью лимиток нельзя (точнее можно, но они сразу исполнятся, так как закроются по лучшим ценам спроса/предложения по правилам двустороннего обезличенного аукциона). И вот как раз для выставления заявки на продажу ниже рынка и на покупку выше рынка и применяют стоп-лимит. Их дополнительный бонус - в том, что они сами по себе не фигурируют в стакане, а хранятся на сервере брокера.

Получается так, что если трейдер находится в длинной позиции, а цена идёт вниз (против него), то трейдеру жизненно необходимо иметь ограничивающую убытки меру, позволяющую продать ниже текущей рыночной цены, тем самым контролируя свой максимальный риск по сделке (что и реализуется выставлением стоп-заявки на продажу).

Если же трейдер находится в короткой позиции, и есть риск того, что цена начнёт расти (двигаться против позиции трейдера), то желательно иметь заявку, позволяющую купить выше рынка (что и реализуется с помощью выставления стоп-заявки на покупку).

Но никто не говорил о том, что для выставления стоп-лимит заявок в QUIK (хоть покупку, хоть на продажу) нужно иметь уже открытую позицию. Нет, стоп-лимит заявки (как и другие стоп-заявки) выставляются сами по себе, их можно использовать для открытия позиции лонг при продолжении роста цены (например, при пробитии ценой важного сопротивления), либо для открытия позиции шорт при дальнейшем ценовом снижении (например, при пробитии важного уровня поддержки).

Выставляя стоп-лимит в , трейдеру необходимо заполнить ряд полей, а именно: «Тип стоп-заявки», «Срок действия», «Условие активации заявки», «Стоп-лимит, если цена», «Цена и кол-во». Заполнив данные поля, нужно нажать клавишу «Ввод». Разберёмся более подробно с этими полями. Поле «Тип стоп-заявки» заполняется автоматически типом стоп-лимит заявки. Следующий пункт - «Срок заявки» ставится как «сегодня», что означает, что после завершения торгов текущей даты данная заявка будет снята. Обычно трейдеры выставляют пункт «до отмены» в сроке заявки, что означает, что данная заявка будет находиться до того, как либо исполнится, либо снимется самим трейдером. Поле «Инструмент» заполняется тем инструментом, из стакана которого и выставляется стоп-заявка, так что менять значение данного поля нецелесообразно. Поле «Торговый счёт» заполняется автоматически. А вот поле «Условие активации заявки» уже будет требовать от трейдера внимания, так как именно здесь требуется указать, на продажу или на покупку будет эта заявка, поставив галочку в соответствующих элементах заявки.

Если заявка будет на продажу, то нужно в поле «Стоп-лимит, если цена <=» указать цену, при пробитии которой вниз (если выставить цену выше рынка, то условие будет считаться выполненным и заявка выставится сразу, цена, указываемая в этом поле носит название стоп-цена) выставится заявка по цене, указанной в поле «Цена» на количество лот, равное указанному в поле «Кол-во». И вот здесь начинается интересный момент. Дело в том, что для нормального срабатывания стоп-лимита в QUIK нужно указывать цену ниже стоп-цены, причём можно делать такой отступ весьма большим (исполнится все равно по лучшей цене спроса), так как если цена будет выше стоп-цены, то такая заявка будет поставлена в стакан, а уж исполнится ли она из стакана или нет - заранее неизвестно.

Если указать стоп-лимит заявку на покупку (подразумевается покупка выше рынка) в поле «стоп-лимит, если цена >=», то по зеркально аналогичному принципу нужно будет указать стоп-цену выше рыночной, а саму цену заявки - ещё выше стоп-цены, чтобы она исполнилась по лучшей цене спроса, но по цене не выше указанной (если по каким-то причинам заявка не сможет исполниться полностью по ценам до указанной, то неисполнившийся остаток продолжит стоять в стакане лимиткой на покупку).

Рис. 2. Поля для заполнения в форме выставления стоп-лимит заявки

Как выставить тейк-профит в QUIK?

Данный вид стоп-заявок используют для фиксации прибыли при достижении ценой стоп-цены (выше рынка для лонга (для фиксации прибыли продажей) и ниже рынка для шорта (для фиксации прибыли покупкой)). Но теоретически эту заявку можно использовать и без открытой позиции (на практике обычно тейк-профит применяют именно для фиксации прибыли).

Чтобы выставить заявку тейк-профит в QUIK, нужно выбрать данный тип в поле «Тип стоп-заявки». Условно форму ввода тейк-профита можно разделить на две части. Левая часть аналогична заявке типа стоп-лимит с такими же полями, разница заключается лишь в том, что заявка тейк-профит срабатывает на продажу, если цена становится больше либо равна стоп-цене (в примере - 180 рублей), а на покупку, если цена меньше либо равна стоп-цене. При этом в стоп-лимите заявка на продажу выставляется при достижении ценой стоп-цены, которая должна быть меньше либо равна цене последней сделки, а на покупку - когда цена последней сделки больше либо равна стоп-цене.

Тейк-профит содержит еще и правую часть, в которой следует заполнить поля «Отступ от мах» и «Защитный спред», а также указать единицу измерения значений указанных полей (в нашем примере «в валюте цены», хотя возможен вариант «в процентах»).

Разберём, как будет работать тейк-профит на продажу, если цена будет выше либо равна 180 руб. (текущая цена - 165 руб.) при заданном отступе от максимального значения в 2 руб. и защитном спреде в 1 руб. При достижении ценой значения 180 руб. (если цена не достигнет данного значения, то тейк-профит и не сработает) запустится счётчик отступа, который будет выставлять заявку на 1 руб. ниже рыночной на продажу (т.е. данная заявка автоматически станет лучшей ценой на продажу), если цена от достигнутого максимума (больше либо равном 180 руб.) опустится ниже на значение отступа (2 руб.), таким образом произойдет продажа на указанный объем актива. Т.е. если цена достигнет 180 руб. и опустится ниже на 2 руб. до 178 руб., то выставится заявка на продажу по 177 руб. Если цена достигнет 180 руб. и опустится ниже на 1 руб. или продолжит рост, то заявка на продажу выставлена не будет, а счётчик продолжит работу до того момента, пока цена не опустится от достигнутого ею максимума на 2 руб. вниз, а это может быть любое значение выше либо равное 180 руб. Так, если цена будет расти, не опускаясь в своих колебаниях на 2 руб. до 190 руб., а после опустится до 188 руб., то выставится заявка на продажу по 187 руб., а затем совершится продажа по лучшей цене спроса. Таким образом, тейк-профит позволяет не спешить в фиксации прибыли, разрешая ей накапливаться, и закрывает позицию, если обратные ценовые колебания становятся больше указанных

Рис. 3 Поля для заполнения в форме выставления стоп-заявки тейк-профит

Заявки стоп-лимит и тейк-профит в QUIK

В торговом терминале QUIK 7 есть возможность совместить представленные выше два вида стоп-заявок типа стоп-лимит и тейк-профит, чтобы при выполнении одной из них вторая снималась автоматически, Это весьма удобно, так как если ввести в систему две заявки раздельно, то по выполнении одной из них вторая останется в рабочем состоянии, и сможет произойти ситуация, когда, например, сделка закроется по тейк-профиту и принесет прибыль, а цена потом развернется в противоположную сторону и, дойдя до стоп-лимита, активирует его, чем спровоцирует совершение нежелательной сделки. Чтобы избежать подобных ситуаций, используют тип заявок тейк-профит и стоп-лосс в QUIK.

По своей сути форма ввода заявки типа «тейк-профит и стоп-лимит» (указывается в поле «Тип стоп-заявки») объединяет воедино данные виды стоп-заявок - с той лишь разницей, что в поле «Условие активации заявки» (в нашем примере на продажу (на покупку будет справедливо зеркально обратное)) указывается значение стоп-цены для «тейк-профит, если цена >=», где задается уровень начала работы счетчика отступа от максимального значения (кстати, этот отступ можно задавать равным 0, в нашем примере - 180 руб.) и «стоп-лимит, если цена <=», где указывается значение стоп-цены для стоп-лимит заявки (в нашем примере - 159 руб.). Также в левой части формы ввода тейк-профит и стоп-лимит указывается цена для стоп-лимит заявки и объем обеих заявок. В правой части указывается значение отступа и защитный спред - аналогично описанному примеру при рассмотрении заявки тейк-профит. При исполнении любой из частей данной заявки вторая ее часть снимается автоматически, в чем, собственно, и заключается смысл данного типа стоп-заявок.

Рис. 4. Поля для заполнения в форме выставления стоп-заявки тейк-профит и стоп-лимит

Вывод

Заявки типа стоп-лимит и тейк-профит в QUIK позволяют трейдерам контролировать свои риски при совершении сделок и разрешать прибыли накапливаться, вводя элемент следования фиксации прибыли за ценой с помощью отступа от мах в заявках типа тейк-профит.

Стоп Лосс и Тейк Профит это основные средства управления позицией. Кто бы что не говорил, но единственное мы способны контролировать на рынке - это точку входа, и размер риска. Для нахождения точки входа в рынок, трейдер, использует, торговую стратегию, а для контроля за размером риска, стоп лосс.

Что такое стоп лосс

Как я уже сказал, стоп лосс нужен трейдеру, для ограничения возможных убытков, в том случае, если цена пойдет не в его сторону. Его размер составляет ту сумму, которой вы готовы рискнуть ради вероятной прибыли. Давайте разберем на примере. Допустим, вы купили 5 лотов любой валютной пары, для того чтобы ее закрыть, вам эти пять лотов нужно продать. У вас есть два выхода: продать 5 лотов по тейк профиту (то есть когда цена будет выше вашей точки входа), либо по стоп лоссу с убытком (когда цена будет ниже вашей точки входа). Стоп лосс - это важнейший элемент в торговом процессе каждого разумного трейдера. Без стоп лосса, контроль за убытками становится практический не возможен.

Как установить стоп лосс

Для лонговой и шоротовой позиции, стоп лоссы устанавливаются в противоположных сторонах относительно точки входа. Например, предположим, что вы купили 10 акций по цене в 50р, в таком случае стоп лосс нужно будет установить ниже точки входа (50р), допустим на уровень 45р. В случае реализации неблагополучного сценария, при достижении ценой уровня 45р, будет выставлена рыночная заявка на продажу.

А в случае если вы продадите, например, те же 10 акций, по цене в 50р, стоп лосс нужно будет устанавливать выше точки входа в рынок. Пусть для примера это будет цена в 55р за акцию. В том случае, если цена двинется против вас и достигнет отметки в 55р, сработает стоп лосс и автоматически по этой цене выставится рыночная заявка на покупку.

Как установит стоп лосс в квике (QUIK)

Для того чтобы установить стоп лосс, в терминале QUIK, нужно кликнуть по значку в виде поднятых пальцев с буквой S.

После этого появится окно, в котором нужно будет задать параметры исполнения стоп лосса. Важнее всего указать цену и количество контрактов. В окошке кол-во (лот), нужно поставить то число лотов или контрактов на которое вы открыли позицию. Далее, указываем условие активации заявки. Как я уже подробно объяснял выше: если у вас открыта лонговая позиция (вы купили активы), то вам нужно выбрать пункт «Продажа». А в том случае, если вы до этого зашортили (продали без покрытия) то нужно выбрать пункт покупка. После этого выбираем цену, при достижении которой сработает стоп лосс. Опять же, если вы находитесь в длинной позиции (Лонг), то цену нужно указывать ниже входной цены. Если же вы находитесь в короткой позиции (Шорт), то выставляем цену ниже точки входа. Указав цену срабатывания стоп лосса, необходимо также указать ту цену по которой выставится заявка. Тут смотрите по своему усмотрению, но на мой взгляд, лучше всего выбрать пункт «По рыночной цене» так как он наиболее безопасный.

Для начала, вам нужно открыть окно выставления заявок нажав «Новая заявка» в верхнем меню. Затем, в появившемся окне, в поле Стоп Лосс установить стоп лосс на расстоянии от входа в рынок. При выборе его размера, нужно исходить из правил торговой стратегии и риск менеджмента.

Как передвигать стоп лосс

Вообще делать этого не рекомендуется, особенно новичкам, так как это может негативно сказаться на торговых результатах из за нарушения правил риск-менеджмента и торговой системы. Но, бывают моменты когда сделать это необходимо. Передвинуть стоп лосс очень просто, вам нужно навести мышь на линию которой отмечено расположение стоп лосса на графике, зажать левую кнопку мыши и потянуть стоп в нужную сторону.

Как войти в позицию с помощью стоп лосса

Большая часть трейдеров знает, что для прибыльной игры на Forex необходимо устанавливать стоп лоссы, но далеко не все ими пользуются. Кроме того, следует понимать причины их применения, основные из которых мы здесь опишем. Главное тут не перепутать: если вы открываете сделку на покупку, то стоп лосс нужно расположить ниже точки входа, а если вы открываете сделку на продажу, то стоп лосс устанавливается выше точки входа.

Трейлинг стоп

Одна из очень интересных разновидностей стоп лосс. Данный тип стоп лосса, автоматически, подтягивается вслед за ценой через определенный шаг. Чаще всего используется для трендовых стратегий, так как позволяет выжать максимум из движения. Из минусов можно отметить тот факт, что такой стоп лосс за частую может выбить случайный рыночный шум. По этому некоторые трейдеры выходят из позиции по частям. То есть по трейлинг стопу закрывается лиш часть позиции.

Правильное отношение к стоп лоссу

Стоп лоссы позволяют держать под контролем убытки

Stop loss дает возможность контролировать величину убытка в каждой отдельной сделке, а также исключает потерю всего депозита. Контроль над убытками позволяет трейдеру в конечном итоге получать прибыль, поскольку сохраненный рубль равняется заработанному рублю. Так что если вы желаете закрепиться в этом бизнесе, необходимо с особым вниманием относится к контролю убытков, то есть уметь эффективно использовать стоп лоссы.

Перед тем как войти в сделку и поставить стоп лосс, очень важно понимать, что размер вашего стопа это та сумма которую вам не жалко потерять на рынке. Вы должны быть морально готовы к тому, что стоп лосс сработает и это никак не должно отразится на вашем эмоциональном равновесии. Надейтесь на лучшее, но готовьтесь к худшему.

Стоп лоссы снимают эмоциональное напряжение

Не надо волноваться о сохранности депозита, если вы открыли позицию со стоп лоссом. После этого можно даже на время забыть про торговый терминал, а не сидеть постоянно у монитора и наблюдать за плавающей прибылью или убытком. Стоп-ордер - это ваше согласие на возможный убыток, потому все, что вы были в силах сделать, вы уже сделали. Остается лишь ждать финансового результата.

Стоп лоссы показывают, что анализ рыночной ситуации был проведен неверно

Сработавший стоп лосс - это индикатор того, что ваш прогноз или анализ оказались ошибочными, поскольку ситуация развивается не так, как вы рассчитывали. Не нужно совершать операцию в том направлении, по какому была произведена убыточная сделка. Stop loss показал, что ваш прогноз не совпадает с трендом рынка и следует менять свое мнение о ситуации как можно быстрее, чтобы иметь возможность получить доход.

Стоп лоссы позволяют войти в рынок по более выгодной котировке

При входе в сделку необходимо ориентироваться на размер стоп лосса, а не на объем возможной прибыли. Стоп-ордер должен ставиться на логически обоснованном уровне, чтобы при его срабатывании однозначно понимать, что анализ ситуации на валютном рынке оказался неправильным. Нужно открыть позицию по минимальной цене, дабы размер стоп лосса оказался небольшим. Потому при совершении сделки нужно учитывать уровень стоп лосса. Когда он оказывается большим и не отвечает требованиям вашего риск-менеджмента и мани-менеджмента, то стоит отказаться от этой сделки и ждать очередного хорошего торгового сигнала.

Тейк Профит что это такое

Если стоп лосс нужен для фиксации убытков, то тейк профит нужен для фиксации прибыли. Тейк профит представляет собой ордер на закрытие позиции с прибылью, в том случае если цена двинулась в выбранную трейдером сторону. От размера тейк профита зависит потенциальная доходность сделки.

Как установить тейк профит

Тейк профит устанавливается зеркально относительно стоп лосс. Если вы открыли сделку на покупку, то тейк профит нужно устанавливать выше точки входа в рынок. Если у вас открыта сделка на продажу то тейк профит нужно ставить ниже точки входа.

Как установит тейк профит в квике (QUIK)

В терминале квик тейк профит можно двумя способами:

Через стакан предварительно настроив возможность быстрой установки и снятия заявки

И непосредственно на графике

Как установит тейк профит в MT4

Делается это в том же окне. Только в место поля установки стоп лосса вам нужно откорректировать поле установки тейк профита. Еще более простой способ установить и стоп лосс и тейк профит это после исполнения заявки потянуть за линию отмечающую точку входа в рынок. Если вы совершили сделку на покупку, то потянув линию в верх у вас выставится тейк профит, а потянув вниз стоп лосс. Для сделки на продажу все наоборот.

Соотношение Стоп Лосса и Тейк Профита

Для разных стратегий подойдет различное соотношение стоп лосса к тейк профиту. Основные вариации представлены на рисунке ниже.

Соотношение 1 к 3

Данное соотношение тейк профита и стоп лосса, подойдет для трендовых стратегий. В данном случае «ловить» стоп лоссы, вы будете чаще, но за сечет того, что в случае взятия тейка, вы отобьете сразу 3 стопа. Получается, для того чтобы стратегия давала прибыль, вам нужно иметь 30 прибыльных сделок из 100.

Соотношение 1 к 2

Стоп лоссы будут срабатывать реже, но соответственно и прибыль в случае удачной сделки будет ниже. Минимальное количество прибыльных сделок при данном соотношении стоп лосса и тейка: 40 из 100.

Соотношение 1 к 1

В данном случае, для получения положительного математического ожидания, вам необходимо иметь даже крайне малый перевес в положительных сделках, если количество положительных сделок 55 из 100 то вы уже будете зарабатывать. (не стоит забывать о комиссии)

Соотношение 2 к 1

По идее, тейк, должен будет срабатывать даже чаще чем стоп. Сам по себе перевес в положительных сделках, будет больше, но стоит помнить что в случае срабатывания стоп лосса, вы получите двойной убыток. При данном соотношении 60 сделок из 100 должны быть прибыльны.

Уникальность Стоп-заявки

Если обычные (Лимитированные заявки) выставляются только в момент торговой сессии, то (Стоп-заявки) можно выставлять всегда, даже тогда, когда торги уже закрылись. Т.е. после закрытия торгов, можно открыть стоп-заявку на следующее утро, например на пробой того или иного уровня (также можно выставить время работы стоп-заявки например – до отмены).

Все выставленные вами Стоп-заявки сохраняются на сервере у Брокера, и исполняются при достижении определенных значений (заданными вами). Когда цена доходит к заданному вами уровню, брокер выставляет вашу лимитированную заявку в стакан (лимитированные заявки лежат у брокера и срабатывают по заданному вами условию).

Стоп-заявки не видны в «стакане». Например, когда говорят («сорвать стопы») – это как раз относится к тому, что сработали заявки, которые были не видны в «стакане». Их влияние сложно отследить и можно только предполагать где они находятся. Они покажутся, когда произойдет так называемый «срыв стопов».

Например, можно наблюдать, как при достижении определенного уровня цены срабатывает огромное число стоп-заявок, которые были выставленные участниками, и цена сама собой катится вверх или вниз под их влиянием. Как раз про эти стоп-заявки и идет речь. Самая простая стоп-заявка – это «Стоп-лимит».

Самый распространенный метод использования Стоп-заявки

1) купить при росте (т.е. поставить заявку на покупку, когда актив начнет расти)
2) продать при падении (когда нужно продать уже имеющийся актив)

Стоп-заявки имеют высокую скорость исполнения и сразу поступают на биржу.

Все данные по Стоп-заявкам отображаются в «Таблица стоп-заявок».

Вызов окна Стоп-заявки

Стоп заявку можно вызвать разными способами

Рассмотри вызов стоп заявки из Стакана

Нажимаем правой кнопкой мыши в поле стакана, в появившемся окне нажимаем на – (Новая стоп-заявка)

Также другие способы вызова Стоп-заявки

1) Нажатием кнопки на панели инструментов
2) Двойным нажатием левой кнопки мыши в «Таблице стоп-заявок»
3) Нажатием клавиши «F6» при активности «стакана»
4) Нажатием правой кнопки мыши на «стакан»
5) Выбором в таблице пункта контекстного меню «Торговля» - «Новая стоп-заявка»

Появиться окно ввода Стоп-заявки, где можно выбрать : тип стоп-заявки , срок действия и условия для стоп-заявки

Стоп-заявки в QUIK

Раздел – Тип стоп-заявки

Выбираем тип Стоп-заявки

Тип стоп-заявки:

1) Со связ.заявкой
2) Стоп-лимит
3) Стоп цена по другой бумаге
4) Тэйк-профит
5) Тэйк-профит и стоп-лимит

Основные настройки (краткое пояснение)

Раздел – Срок действия

Выбираем срок действия стоп-заявки (в Демо-версии это окно, возможно, будет не активно)

1) Сегодня (заявка будет активна только сегодня и снята по итогам закрытия биржи)
2) По (заявка будет активна до указанной даты срока действия)
3) До отмены (заявка будет активна до тех пор, пока вы ее не отмените)

Раздел – Инструмент

Выбираем инструмент

Раздел – Торговый счет

Выбираем торговый счет

Раздел – Условия активации заявки

Раздел может, меняется в зависимости от типа стоп-заявки
Выбираем – (Покупка или Продажа)

Покупка

Раздел – тейк-профит, если цена <= (окно активно при выборе Тэйк-профит)
Раздел – стоп-лимит, если цена >= (окно активно при выборе Стоп-лимит и Со.связ. заявкой)

Продажа

Раздел – тейк-профит, если цена >= (окно активно при выборе Тэйк-профит)
Раздел – стоп-лимит, если цена <= (окно активно при выборе Стоп-лимит и Со.связ. заявкой)

Оба раздела будут активны для типа заявки (Тейк-профит и стоп-лимит)

Или если тип стоп-заявки будет (Стоп цена по другой бумаге), раздел изменится на

Покупка

если цена <=
если цена >=

Продажа

если цена <=
если цена >=

Также нужно отметить

Второе окно с права, активируется при выборе типа заявки (Со связ.заявкой, Стоп цена по другой бумаге, Тэйк-профит, Тэйк-профит и стоп-лимит), в случае заявки (Стоп-лимит) активно только одно окно.

Раздел – Цена

Выставляем цену

Раздел – Кол-во (лот)

Выбираем количество (лот), (Кол-во (лот 100) – в скобках указанно, сколько в 1-ом лоте ценных бумаг)

Нажимаем – (Ввод)

Все данные по Стоп-заявкам выводятся в таблице – Таблица стоп-заявок

Изменить Стоп-заявку

Изменить или снять Стоп-заявку можно из таблицы (Таблица стоп-заявок), при вызове нового окна с помощью правой кнопки мыши. Отмененную заявку также можно также восстановить из той же таблицы (Таблица стоп-заявок).

Изменения стоп-заявки при помощи линии стоп-заявки на графике

Как выставить линии стоп-заявок на графике, можно посмотреть в статье - Настройки QUIK (График - настройки)

Отмененную заявку можно восстановить из таблицы Стоп-заявок.

Стоп-заявки в QUIK

Примеры в зависимости от выбранного типа Стоп-заявок

Тип Стоп-заявок в QUIK (варианты)

1) Со связ.заявкой
2) Стоп-лимит
3) Стоп цена по другой бумаге
4) Тэйк-профит
5) Тэйк-профит и стоп-лимит

Значение термина (СПРЭД, проскальзывание)

Спрэд применяется в стоп заявках.

Спрэд (защитный спрэд) – проскальзывание

В «стакане» часто случается проскальзывание цены, поэтому в поле «цены» стоп-заявки указывают цену с учетом проскальзывания. Если эту цену не указать, то рынок может перескочить цену, которая указана в «стоп-лимит» и не вернуться к ней, тогда заявка не сработает. Поэтому для подстраховки, указывается цена с учетом проскальзывания. Этот Спрэд нужен для того, чтобы наша заявка не осталась висеть в стакане.

Обычно, чем больше объем покупки инструмента (Кол-во лот), тем больше нужно выставлять потенциальный спрэд. Также нужно отметить, чем ликвиднее инструмент, тем меньше потенциальный спрэд.

Таким образом, Спрэд (защитный спрэд – проскальзывание) выставляем, ориентируясь по «стакану», в зависимости от тех цен и объемов, которые находятся в стакане.

Стоп-заявки Подробнее

1) Со связ.заявкой

Со связ.заявкой – это Стоп-лимит со связанной заявкой. Заявка такого типа выставляет одновременно две части, Стоп-заявку (Стоп-лосс) – фиксация убытка и лимитированную заявку в стакан (Тейк-профит) – фиксация прибыли.

Этот тип стоп-заявки очень удобен для внутредневной торговли.

Условия

Мы купили актив (акции Сбербанка) по 132 руб. и хотим продать.

1) В случае если цена пойдет в нашу сторону (вверх) зафиксировать прибыль на уровне 132,80 руб. (Тейк-профит – 132,80 руб.) – это условие будет отображаться в «стакане».

2) В случае если цена пойдет не в нашу сторону (вниз) зафиксировать наши убытки на уровне (Стоп-лосс – 131,80 руб.) – это условие не будет отображаться в «стакане».

Это одна и та же операция но по разным ценам. Если сработает одно из условий, противоположное будет автоматически снято.

Пример

Продажа

Левое окно

Указываем убыток (выставляем параметры для стоп-лосс)

стоп-лимит, если цена <= (131,80)
Цена (131,60) – цена с учетом проскальзывания

Правое окно

Указываем прибыль (выставляем параметры тейк-профит)

Выставить связанную заявку по цене
на продажу по цене (132,80)
Поставить галочку на против – (При частичном исполнении заявки снять стоп заявку)
Если у вас стоит галочка
В случае если у вас, не 1 лот, а 100 лотов на продажу, и при подходе цены акции к указанному уровню, ваши заявки исполняются не в полном объеме (частично), стоп-заявка будет снята.

div > .uk-panel", row:true}" data-uk-grid-margin="">

Нажимаем - Ввод

div > .uk-panel", row:true}" data-uk-grid-margin="">

На графике появятся две горизонтальные линии стоп-лимит (стоп-лосс) и тэйк-профит.

2) Стоп-лимит

Стоп-лимит можно использовать

1) для покупки актива
2) для продажи уже купленного актива.

Заявку Стоп-лимит в основном используют для приобретения актива. Например, актив покупается в тот момент, когда осуществится пробой ценового уровня, для этого мы и используем стоп-заявку (Стоп-лимит).

Однако не стоит забывать, что стоп-заявки в отличие от лимитированных заявок не видны в «стакане» до момента их активации по выставленному вами условию, поэтому использовать Стоп-лимит с целью продать актив тоже весьма актуально.

Покупка

Цель

Дождаться, когда актив немного подрастет, а потом купить.

К сожалению, с помощью лимитированной заявки (лимитная заявка – выставляется обычным способом) это не получится, потому что лимитная заявка, выставленная по цене выше рыночной тут же исполниться, поэтому лучше воспользоваться стоп-заявкой Стоп-лимит.

Условия

Мы хотим купить актив (акции - Аэрофлот), и в данный момент цена базируется на отметке 83,38 руб.

1) Так как я считаю, что цена будет подниматься до уровня 83,50 руб. и дальше будет расти, то выбираю - Покупка

Пример

Покупка

стоп-лимит, если цена >= (83,50)
Цена (83,60) – цена с учетом проскальзывания

Нажимаем - Ввод

Пояснение

стоп-лимит, если цена >= (83,50) - приказ брокеру, при достижении ценой отметки 83,50 руб., выставить заявку на покупку 83,50-83,60 руб. Т.е. с этой цены мы начинаем покупать, в пределах до цены 83,60 руб.

Цена (83,60) - мы купим свой актив в пределах этой цены, это размер максимального отклонения (выставить заявку по цене 83,60 руб). До этой цены будут покупаться нужное количество лотов (в зависимости от того, сколько лотов на покупку мы выставили), а когда цена станет выше – закупка остановится (если были куплены не все лоты, то заявка будет исполнена частично).

Защитный спрэд - Проскальзывание (83,50-83,60руб.) нужно для того, чтобы успеть купить активы и не проскочить нужный уровень цен, мы купим контракты (активы) по (83,50) или чуть по более вышей цене. В этом коридоре (83,50-83,60руб.) будут находиться контракты для покупки с нужной нам ценой.

Продажа

Стоп-лосс на продажу в основном используется в том случае, когда вы хотите совершить сделку (продать актив) в момент падения цены самого актива (падение графика вниз). Заявка устанавливается ниже рыночной цены.

Цель

Продать имеющийся актив (например, актив был приобретен по цене 81,60 руб.)

Условия

Допустим, актив стал расти (83,00 руб.), но затем стал падать, и рыночная цена подошла к отметке 82,95 руб., показалась точка разворота.
Вы решили продать актив, в преддверии того, что падение продолжится и чтобы минимизировать убыток, вы решили продать его по цене в пределах 82,90-82,80 руб.

Пример

Продажа

стоп-лимит, если цена <= (82,90)
Цена (82,80) – цена с учетом проскальзывания

div > .uk-panel", row:true}" data-uk-grid-margin="">

Нажимаем - Ввод

div > .uk-panel", row:true}" data-uk-grid-margin="">

Пояснение

стоп-лимит, если цена <= (82,90) – приказ брокеру, при достижении ценой отметки 82,90 руб., выставить заявку на продажу 82,80 руб.
Цена (82,80) – по этой цене заявка уйдет в стакан.

3) Стоп-цена по другой бумаге

Стоп цена по другой бумаге – заявка похожа на Стоп-лимит, данная стоп заявка применяется тогда, когда принятие решения по интересующей нас бумаге зависит от ценового условия другого инструмента.

(Стоп цена по другой бумаге) используется на коррелирующих (взаимосвязанных) между собой инструментах. Например – (акции и фьючерсы (или индекс наиболее ликвидной акции), цена золота и цена золото добывающих компаний, цена нефти и цена нефти добывающей компании и.т.п.). Т.е. мы связываем между собой два инструмента, тесно зависящих друг от друга, динамика которых повторяется. Условия наступившие по одном инструменту, является условием для открытия сделки по другому инструменту.

При пробое, например индекса в каких-то ценовых значениях, мы или откроем нашу торговую позицию или наоборот ее закроем. Чаще всего такая стратегия используется при движении базового актива (акции) и производного финансового инструмента (например, фьючерса). Логика сводится к следующему, смотрится цена по одному финансовому инструменту, а торгуется по другому (стоп цена выставляется по другому финансовому инструменту).

Покупка

предполагается, что мы хотим купить актив

Цель

Например, торговля осуществляется на FORTS.

Была выявлена определенная взаимосвязь между движением двух различных финансовых инструментов (акции Роснефть, и фьючерсы на акции Роснефть). Акции Роснефть являются базовым активом, за счет них определяется движение цены по фьючерсам акций Роснефть (в данном случае для того чтобы торговать фьючерсами необходимо смотреть на цены акций Роснефть).

Дождаться достижения определенной цены акции Роснефти

При достижении цены акции Роснефть 216,30 руб., в торговую систему поступает лимитированная заявка на покупку фьючерса на Роснефть (RNH5) по цене 21500.

Пример
Покупка

Вызываем окно стоп-заявки и выбираем – (Стоп цена по другой бумаге). Открывается два поля для заполнения.

Правое окно

1) Вначале заполняется правое поле, где выбираем ориентир (ценная бумага (Акция Роснефть) по которой будем ориентироваться)

Левое окно

2) Затем заполняется левое поле для совершения нужных нам операций.

Между собой мы связываем Акции ОАО "НК "Роснефть" и Фьючерсы на ОАО "НК "Роснефть".

Цена активации – цена, которая пройдет по акциям Росснефти.

Выше (если цена > = 216,30 руб.) – цена, которая будет на акциях, после чего мы соответственно покупаем фьючерс и даем уже цену фьючерсу (Цена 21500 руб.). Далее выставляем нужное нам Кол-во (лот).

Нажимаем – Ввод

Пояснение

Как только (левой картинке – цена исполняемой лимитируемой заявки) стоимость акции превысит уровень 216,30 руб., в торговую систему попадет сигнал на покупку фьючерса.

Главное согласовывать уровни цен. Когда цена акции подойдет к уровню 216 руб., фьючерс уже может быть гораздо выше. В этом случае мы не совершим сделку, но заявка попадет в стакан. Если наоборот цена фьючерса будет гораздо ниже, то в этом случае все замечательно, поскольку мы непосредственно совершаем сделку по текущим рыночным ценам. Нужно всегда учитывать корреляцию цен, они не всегда могут быть достаточно тесно взаимосвязаны.

4) Тэйк-профит

Наиболее сложная и часто используемая заявка (Тэйк-профит), позволяет добиваться эксклюзивных возможностей. В первую очередь эта возможность заключается в том, что заявка (Тэйк-профит), позволяет нам оптимизировать прибыль.

(Тейк-профит) – эта заявка с условием - (исполнить заявку при ухудшении цены на заданную величину от достигнутого максимума (на продажу) или минимума (на покупку)). Тейк-профит обычно используют для закрытия позиции с максимальной прибылью. Также возможно и альтернативное использование тейк-профита – для открытия позиции (покупки - на развороте цены вверх (long) или продажи - на развороте цены вниз (short)).

Исполнить (закрыть) заявку при ухудшении цены от достигнутого максимума или минимума. Т.е. мы не просто фиксируем прибыль, когда цена продолжает расти, фиксируем тогда, когда рынок начинает разворачиваться и двигаться в обратную сторону.
Принцип действия

№1) ПОКУПКА

Покупка с Трейлинг-стоп

Цель

Альтернативное использование (Тейк-профита на развороте цены) – открытие сделки на отбой от какого-либо уровня. Разберем подробнее.

Рассчитываем разворот движения цены (отскок) от уровня поддержки (такие сигналы появляются достаточно часто).

Если сразу купить актив с текущих позиций, то может оказаться так, что цена продолжит двигаться вниз, пробив уровень поддержки. Однако в другом случае, может произойти так, что подойдя к уровню поддержки, ударившись об него, свеча образуется в виде шипа и движение начинается в обратную сторону (и такой сценарий встречается достаточно часто, особенно на коротком промежутке времени – т.е. движение вниз, шип и разворот в обратную). Чтобы поймать цену на развороте для этого не нужно постоянно находится возле компьютера и иметь железные нервы, для этого можно выставить стоп-заявку (Тейк-профит), которая совершит сделку в тот момент, когда цена действительно развернется и будет двигаться в обратную сторону.

Условия

Мы хотим купить актив после того как он подойдет к уровню цены 144,55 руб., отобьется от него и развернется вверх.
Задача заключается в том, чтобы попытаться поймать цену именно в тот момент времени, когда рынок разворачивается и идет в обратную сторону. Во избежание ошибок выставляем заявку (Тейк-профит).

Пример
Покупка

Покупка на отбой от уровня

Покупка акций Газпром - совершим покупку на отбой от уровня 144,55 руб.
Текущая цена – 144,64 руб.
Вызываем окно стоп-заявки и выбираем – (Тейк-профит). Открывается два поля для заполнения.

Левое окно

Условия активации заявки
Покупка
тэйк-профит, если цена <= 144,55 руб.

Правое окно

Отступ от min – (0,1) оставляем (в валюте цены)

div > .uk-panel", row:true}" data-uk-grid-margin="">

Нажимаем – Ввод

div > .uk-panel", row:true}" data-uk-grid-margin="">

Пояснение

Отступ от min – (0,1) оставляем (в валюте цены) – это значение поможет оттягивать стоп заявку при падении вниз на 0,10 копеек и как только свеча немного дернется на 0,10 копеек вверх откроется наша сделка и мы начнем скупать наши лоты от заданной точки в диапазоне 0,50 копеек (поскольку выставили Защитный спрэд - 0,5). Т.е. Отступ от min - это как-бы трэйлинг стоп, который должен помочь купить актив дешевле и отступ этот конечно по желанию можно и увеличить.

Кода цена начнет расти в обратную сторону более чем на 10 копеек, тогда заявка и исполнится.

2) ПОКУПКА (этот пример стоп-заявки является аналогом примера №1 - принцип тот же)

Покупка с Трейлинг-стоп

Трейлинг-стоп (заявка по типу трейлинг-стоп)

Трейлинг-стоп – стоп-заявка, которая автоматически подтягивается при движении цены в вашу сторону. Т.е. в заявке Тэйк-профит можно выставить определенные параметры, которые при движении цены в вашу сторону роста, система будет автоматически подтягивать стоп заявку, для фиксации прибыли, накопленной от этой сделки. Если цена растет, то стоп подтягивается, т.е. автоматически переставляется на лучшие цены, если же цена падает и движется не в вашу сторону – стоп-заявка стоит на месте и при развороте цены больше чем на заданное количество пунктов – сделка закрывается.
Трейлинг-стоп (на покупку)

Цель

Купить актив по более выгодной цене в момент падения актива

Условия

Хотим купить актив по цене 212 руб. или даже по более низкой

Пример
Покупка

Левое окно

Срок действия – до отмены (может не работать в Демо версии)
Условия активации заявки
Покупка
тэйк-профит, если цена <= 212 руб.
Кол-во (лот 1) – покупаем 1 лот

Правое окно

Поле – (Выставить “тэйк-профит”)
Отступ от min – (0,5) оставляем (в валюте цены)
Защитный спрэд – (0,1) оставляем (в валюте цены)

Нажимаем - ввод

ПОЯСНЕНИЕ

Допустим

Цена подошла к уровню 212 руб. зафиксировала стоп-заявку и продолжила движение вниз, установив новый локальный минимум 211,7 руб. Тейк-профит активировался и далее он начинает проверять дополнительные условия (отступ от min на 0,5 руб.). Далее, например, цена отскочила от уровня 211,7 руб. и поднялась к уровню 212,15 руб. (в данной точке цена стала колебаться), и как только она подымится до 212,2 руб. (локальный минимум 211,7 руб. + отступ от min на 0,5 руб. = 212,2 руб.), тэйк-профит поставил в систему лимитированную заявку на покупку по цене 212,30 руб. (212,2 руб. + Защитный спрэд 0,1 руб. = 212,30 руб.).

1) ПРОДАЖА

Продажа без Трейлинг-стоп

Цель

Продать купленный актив на нужном нам уровне

Условия

Мы купили актив и хотим его продать, зафиксировать прибыль в определенной точке. Для этого нужно выбрать уровень, где бы мы согласились зафиксировать прибыль, например (уровень 132,80 руб. – тейк-профит, если цена >=132,80 руб.).

Пример
Продажа

Был приобретен актив (акции Сбербанк) по 131,50 руб.

Левое окно

Условия активации заявки
Продажа
тейк-профит, если цена >= 132,80 руб.
Кол-во (лот 1) – продаем 1 лот

Тэйк-профит Продажа

ПОЯСНЕНИЕ

Если (Отступ от max) сделать минимальным, например 0,01 руб., то приказ сработает даже при самых незначительных сдвигах.

2) ПРОДАЖА

Продажа с Трейлинг-стоп

Цель

Продать купленный актив (Газпром) и получить максимальную прибыль.

Условия

Мы купили актив (Газпром) по цене 145 руб. и хотим его продать, чтобы получить максимальную прибыль. Для этого нужно выбрать уровень, где бы мы согласились зафиксировать прибыль, например (уровень 146 руб. – тейк-профит, если цена >=146 руб.).

Пример
Продажа

Левое окно

Срок действия – до отмены (может не работает в Демо версии)
Условия активации заявки
Продажа

Тэйк-профит Продажа

ПОЯСНЕНИЕ

Как только цена снизится после достигнутого максимума (после уровня 146 руб. программа начинает сама автоматически рассчитывать достигнутый максимум, а он соответственно выше уровня 146 руб. и может быть где угодно) на 0,20 копеек (это значение правое окно - Отступ от max – 0,20) в диапазоне цены 0,5 копеек (это значение правое окно - Защитный спрэд – 0,5 (отклонение цены будет – 0,5)) – произойдет наша сделка.

Защитный спрэд предназначен для того, чтобы создаваемая заявка стала заведомо исполнимой.

После того как от достигнутого максимума, цена снижается на 0,20 руб., в торговую систему поступает сигнал исполнить заявку и заявка будет исполнена с более выгодным результатом.

Если диапазон в процентах

Также можно выставлять диапазон в процентах (т.е. Отступ от max и Защитный спрэд не - в валюте цены, а в процентах). Однако диапазон в процентах, актуальнее ставить при долгосрочном инвестировании или при работе с менее ликвидными активами, где тяжелее рассчитать величину спрэда в денежном эквиваленте (т.е. (+, – 0,5% или 1%) – это как раз и будет защитный спрэд второго и третьего эшелона.).

5) Тэйк-профит и стоп-лимит

При выставлении стоп-заявки (Тэйк-профит) создается точка, где активируется наша стоп-заявка - уровень, с которого начинается расчет трэйлинга. Однако у нас нет уровня защиты от рисков (этот уровень может понадобиться, если цена сразу пойдет не в вашу сторону), для этого выбираем стоп-заявку (Тэйк-профит и стоп-лимит).

В данной стоп заявке может пригодиться (Ctrl)

Для того чтобы сохранилась данные стоп-заявки (отступы между линиями) при перетаскивании стоп-заявки на графике, необходимо зажимать (Ctrl). Это важно, потому что если вы будете переносить стоп-заявку по графику без (Ctrl), то стоп-заявка изменится не целиком, а изменится только стоп-цена. Поэтому либо изменяем стоп-заявку из текущей таблицы стоп-заявок, либо передвигаем линию заявки с зажатым (Ctrl), тогда сохраниться разница между ценой подачи заявки в стакан и стоп-ценой.

Покупка - Продажа

Условия

Удобно для сделок в позиции short – продать на падение и на этом заработать

Сделка short – мы хотим купить актив (акции сбербанка) по цене (Цена - 77,50 руб.) и продать его на падении в диапазоне - (76 руб.), если цена развернется, то заявка закроется в диапазоне (77,30 руб.) - (поскольку будет выставлен стоп-лимит, если цена >= (77,30)).

Пример
Покупка

Левое окно

Срок действия – до отмены (может не работать в Демо версии)
Условия активации заявки
Покупка
тейк-профит, если цена <= (76) – это поле отвечает за тэйк-профит
стоп-лимит, если цена >= (77,30) – это поле отвечает за стоп-лосс
Цена (77,50) – цена подачи заявки в стакан
Кол-во (лот 1) – покупаем 1 лот

Правое окно

Поле – (Выставить “тэйк-профит”)

Отступ от min – (0,01) оставляем (в валюте цены)

Защитный спрэд – (0,5) оставляем (в валюте цены)

Нажимаем – Ввод

Пояснение

Создана заявка на закрытие Short